Høring Skattemessig fradrag for avsetninger

DEN NORSKE AKTUARFORENING
Finansdepartementet
Postboks 8019 Dep
0030 OSLO
Dato: 29.06.2015
Høring om Skattemessig fradrag for avsetninger i forsikringsselskaper –
Konsekvenser av Solvens II
Innledningsvis vil Den Norske Aktuarforening (DNA) påpeke at både dette høringsnotatet og
høringsnotatet «Endringer i regnskapsregler som følge av Solvens II» er av stor betydning for
forsikringsselskapenes rammevilkår framover. Begge er en følge av innføring av SII fra 2016.
Det er enkelte inkonsistenser i definisjonen av de forsikringstekniske avsetninger, bl.a. er det
svært ulikt prinsipp for verdifastsettelse av premieavsetningen i disse to høringene. Det burde
også vært gjort en bredere konsekvensutredning knyttet til de skattemessige implikasjonene
før man innfører dem. Dette gjelder spesielt konsekvensene av endret skattemessig
behandling av sikkerhetsavsetningen for skadeforsikring og de samlede konsekvensene for
livsforsikring.
For sikkerhetsavsetningen vil det være en betydelig forskjell i hvordan denne er beregnet,
hovedsakelig som følge av forskjellig type risikoeksponering. Større selskaper med bred
eksponering har hovedsakelig fulgt Finanstilsynets regelverk og foretatt avsetninger
tilsvarende minstekravet. Skadeforsikringsselskap med eksponering mot enkeltbransjer som
dessuten gjerne er volatile, gjensidige klubber (P&I, små sjøtrygdelag) og
egenforsikringsselskap (captives) har derimot porteføljer som ikke passer godt inn i
Finanstilsynets standardmodell. For disse selskapene har det derfor vært nødvendig å foreta
egne aktuarfaglige beregninger for at sikkerhetsavsetningen skal være tilstrekkelig i henhold
til formålet. For livsforsikring burde flere forhold og konsekvenser vurderes nærmere før det
gjøres en regelendring, og det burde tas hensyn til forskjellen mellom livsforsikring og
skadeforsikring.
Sikkerhetsavsetningen i skadeforsikring
Sikkerhetsavsetningen har, siden innføring av regelverket for forsikringstekniske avsetninger
i skadeforsikring i 1991, vært et viktig element i skadeforsikringsselskapenes
soliditetsregelverk. Regelverket fra 1991 er basert på risikoteoretiske metoder og gjenspeiler
den risiko som ligger i hvert enkelt selskaps portefølje. Da regelverket kom var dette
banebrytende. Også før sikkerhetsavsetningen ble innført var det ansett som nødvendig å ha
en avsetning (utjevningsavsetning) i tillegg til premie- og erstatningsavsetningen for fullt ut å
reflektere den forsikringsrisiko som er i virksomheten. Absolutte minstekrav til de ulike
___________________________________________________________
Maridalsveien 91, 0461 Oslo
www.aktfor.no
post@aktfor.no
Bank: 7023 30 54877
2
Lysaker,
06. november
avsetningskomponentene har også vært et viktig element i regelverket.
Norske
1997
skadeforsikringsselskaper
har derfor vært godt forberedt på innføring av SII, som også er
basert på krav basert på risikoteoretiske beregninger. Både minstekrav til sikkerhetsavsetning
og standardmodellen under SII er detaljert beskrevet – og representerer følgelig
«etterprøvbare måltall».
Samlet kapitalkrav (basert på standardformelen) i Solvens II (Solvency Capital Requirement
– SCR) vil variere etter forsikringsporteføljen og eiendelssammensetningen, men vil for de
Medlemskap
i Den Norske
Aktuarforening
fleste
forsikringsselskaper
ligge
betydelig høyere enn summen av minstekravet til
sikkerhetsavsetning og kapitaldekningskravet. Kravet til SCR består av ulike elementer,
Vi har gleden
avfra
å fortelle
dureserverisiko.
på vårt medlemsmøte
bleoginnvotert
som medlem
av
herunder
bidrag
premie-atog
Bidraget 23.10.97
til premiereserverisiko
i SCR har
vår forening,
og vi ønsker
deg hjertelig
velkommen. til) sikkerhetsavsetningen. Ved å foreslå
mange
likhetstrekk
med beregning
av (minstekravet
at fradragsretten for avsetning til sikkerhetsavsetningen opphører vil man dermed oppnå en
Vedlagt følger:
betydelig
svekkelse av skadeforsikringsselskapenes soliditet samtidig som selskapene må
foreta nye avsetninger i henhold til Solvens II kravene. Høringsbrevet hevder at selskapene er
m.m. DNA har ikke innsyn i dette, men vil påpeke at
kapitalisert til å taVedtektene
denne kostnaden.
Medlemsfortegnelse
selskapene trenger mer kapital enn selve kapitalkravet. Dette skyldes både at det er behov for
Den Norske
75-års
beretning
en buffer for å forhindre
at småAktuarforenings
kortsiktige tap må
følges
opp med redusert risikotagning – og
Den
Norskeand
Aktuarforenings
pin.
at ratingbyråer som
Standard
Poor’s stiller strengere
krav til kapitalisering enn SCR.
Møteinnkallelsen
på sidekan
4 i medlemsbladet.
Neste av
medlemsmøte
er vårt
Norske
selskapersfinnes
kredittrating
også bli skadelidende
at avklaringen
rundttradisjonelle
julemøte som avholdes
densvært
27. november
kl. 19.00
Drammensveien
skattespørsmålet
kommer
sent, rammer
hardt iogVitenskapsakademiet,
er tenkt innført uten overgangsregler.
78. Som
dette vårt
mest
medlemsmøte,
og det atgjelder
å være tidlig
ute meden
DNA
vil regel
derforerforeslå
at det
på besøkte
dette punktet
legges til grunn
departementet
utarbeider
påmeldingen. . Detslik
hadde
vært hyggelig
å treffes
påsvekkes
dette møtet.
overgangsordning
at selskapenes
soliditet
ikke
ved overgang til et nytt regelverk.
Forsikringsselskapene er eksponert for de samme risikoer både før og etter innføringen av
For "arkivformål"
ber vi deg fylle ut vedlagte skjema med personlige opplysninger selv om
Solvens
II.
du har oppgitt noe av det i medlemssøknaden.
Premieavsetningen i skadeforsikring
Med vennlig hilsen
for Den Norske Aktuarforening
Premieavsetningen
etter Solvens II-prinsippene avviker betydelig fra gjeldende krav. Under
Solvens II skal denne avsetningen være en kontantstrømbetraktning, basert på nåverdien av
fremtidige utbetalinger fratrukket innbetalinger der kontrakten faller innenfor «kontraktens
grense» på et gitt betraktningstidspunkt. Det skal i denne beregningen tas hensyn til alle
Kari Halvorsen
Holter
fremtidige
kostnadsendringer
samt at det er en viss sannsynlighet for at kontrakten ikke
sekretær Premieavsetningen gir dermed et uttrykk for forventet fremtidig
fornyes.
overskudd/underskudd på kontraktene som omfattes av beregningene og dette inngår som et
kapitalelement i/fratrekk av tilgjengelig kapital i Solvens II.
DNA vil påpeke at det på dette punktet ikke er samsvar mellom foreslått prinsipp for
Otto Rendedal
premieavsetningen
i forslag til ny regnskapsforskrift gjeldende fra 01.01.2016. I utkastet til
Collettsgate
67
ny
regnskapsforskrift
legges det til grunn at dagens premieavsetning skal videreføres under
0456 Oslo
Solvens
II. Dette er også i tråd med det man kan forvente vil komme i IFRS fase 2. I siste
høringsutkast fra IFRS er det lagt til grunn at gjeldende prinsipp for premieavsetningen
videreføres for forsikringskontrakter med høyst 12 måneders varighet.
06. november vil
DNA vil også påpeke at under Solvens II prinsippet for beregningLysaker,
av premieavsetningen
1997
det være et betydelig element av forventet framtidig fortjeneste. Når dette legges til grunn
ved beregning av skattemessig verdi vil det også beregnes skatt av forventet fremtidig gevinst
som man delvis ikke engang har mottatt premie for.
___________________________________________________________
Maridalsveien 91, 0461 Oslo
www.aktfor.no
post@aktfor.no
Bank: 7023 30 54877
Medlemskap i Den Norske Aktuarforening
Vi har gleden av å fortelle at du på vårt medlemsmøte 23.10.97 ble innvotert som medlem av
3
Lysaker, 06. november
DNA vil derfor foreslå at det på dette punktet legges til grunn at fradragsretten
for
1997
premieavsetningen
er basert på de samme regler som i dag, og som det legges opp til i ny
regnskapsforskrift og som det forventes vil være standarden når IFRS fase II trer i kraft.
Erstatningsavsetningen og risikomarginen i skadeforsikring
Høringsnotatet legger vekt på at de forsikringstekniske avsetningene er lettere å etterprøve
Medlemskap
i Den
Norske Aktuarforening
enn
det samlede
kapitalbehovet.
DNA er enig i denne vurderingen, men understreker at også
de forsikringstekniske avsetningene påvirkes av metodevalg og skjønnsmessige vurderinger.
Vi har
av åfor
fortelle
at du
på vårt medlemsmøte
23.10.97 ble
innvotert
som lengre
medlem av
SII
gir gleden
premisser
hvordan
verdivurdering
skal gjennomføres,
men
det vil ikke
vår forening,
og vi ønsker
deg hjertelig
velkommen.
beregnes
minstekrav
avsetningene
kan vurderes
mot. Når det gjelder risikomarginen kan
selskapene velge mellom flere beregningsmetoder.
Vedlagt følger:
m.m.
Garantiavsetning Vedtektene
og naturskadefond
Medlemsfortegnelse
Norske
Aktuarforenings
75-års beretning men er en viktig del av
Disse avsetningeneDen
er ikke
hjemlet
i forsikringsvirksomhetsloven,
Den Norskerammebetingelser.
Aktuarforenings pin.
skadeforsikringsselskapenes
Den norske naturskademodellen har vist seg
å fungere utmerket for å sikre at kundene har en dekning mot naturskader når det tegnes
Møteinnkallelsensamt
finnes
på side 4 i medlemsbladet. har
Neste
medlemsmøte
er vårt tradisjonelle
brannforsikring
at skadeforsikringsselskapene
tilstrekkelige
avsetninger
for å dekke
julemøte
som avholdes
27. november
kl. 19.00
i Vitenskapsakademiet,
Drammensveien
denne
risikoen.
Innenforden
Solvens
II regelverket
er det
imidlertid uklart hvordan
78. Som regel er dette
vårt mest besøkte
medlemsmøte,
og det
gjelder
å være tidlig
ute med
naturskadefondet
skal behandles
som kapitalelement.
Begge
disse
avsetningene
er begrunnet
Detenhadde
hyggelig
treffes påkrav
dettemot
møtet.
ipåmeldingen.
behovet for å. ha
sterk vært
beskyttelse
avåkundenes
forsikringsselskapene ved en
eventuell insolvenssituasjon. DNA er enig i at det fortsatt skal gis fradrag for disse
For "arkivformål"
ber vi deg fylle
ut vedlagte
skjema
med personlige
opplysninger
selv må
om
avsetningene.
I departementets
vurdering
legges
det imidlertid
til grunn
at dette på nytt
du har oppgitt
noe av det i medlemssøknaden.
vurderes
når avsetningenes
posisjon som kapital under SII er avklart. Solvens II trer i kraft
01.01.2016 og DNA vil påpeke at man her påfører skadeforsikringsselskapene en betydelig
usikkerhet den korte tiden før regelverket trer i kraft. Som for sikkerhetsavsetningen er det
Med vennlig
ingen
endringhilsen
i den underliggende risikoen selskapene er eksponert for.
for Den Norske Aktuarforening
Forsikringsmessige avsetninger i livsforsikring
Kari Halvorsen foreslår
Holter at skattemessige fradrag skal benytte avsetninger etter Solvens IIHøringsnotatet
sekretær (gitt i § 14-8 Finansforetaksloven). Dette forslaget avviker fra høringsforslaget
regelverket
om endrede regnskapsregler som følge av Solvens II. For livsforsikringsselskapene foreslås
det at dagens avsetningsregler (til regnskapsformål) videreføres frem mot innføring av ny
IFRS4. Dette foreslås blant annet på grunn av avvikende regler i Solvens II og det fremtidige
IFRS-reglene når det gjelder fremtidige fortjenesteelementer, og på grunn av foreslåtte
Otto Rendedal for avsetninger. DNA mener avsetningene til beregning av skattemessig
overgangsregler
Collettsgate
fradrag
burde67følge samme regelverk som avsetninger til regnskapsformål.
0456 Oslo
Høringsnotatet viser til at de fleste livsforsikringsselskapene vil få økt skattemessig fradrag
fordi avsetningene i Solvens II vil være høyere enn i regnskapet. For noen
livsforsikringsselskap vil imidlertid forsikringstekniske avsetninger i Solvens II være lavere
Lysaker,
06.fånovember
enn dagens forsikringsmessige avsetninger. Livsforsikringsselskapene
vil da
uendrede krav
1997
til forsikringstekniske avsetninger i regnskapet på grunn av uendrede regler for regnskap,
men økt skattebyrde. Skadeforsikringsselskapene vil imidlertid i slike tilfeller få en positiv
økonomisk effekt av lavere avsetning som vil redusere den negative økonomiske effekten av
økt skatt.
___________________________________________________________
Maridalsveien 91, 0461 Oslo
www.aktfor.no
post@aktfor.no
Bank: 7023 30 54877
Medlemskap i Den Norske Aktuarforening
Vi har gleden av å fortelle at du på vårt medlemsmøte 23.10.97 ble innvotert som medlem av
4
Lysaker,for
06.livsforsikring
november
Under Solvens II vil det i beregningen av forsikringstekniske avsetninger
1997 betydelige elementer av forventet fremtidig fortjeneste. Beregning av skatt av forventet
være
fremtidig gevinst som usikre, og er ikke i tråd med prinsippene for skattelovgivningen.
Som følge av Solvens II vil forsikringstekniske avsetninger bli mer volatile og
rentefølsomme, og konsekvenser knyttet til dette burde utredes nærmere.
DNA vil i tillegg påpeke at det har vært usikkerhet knyttet til beregning av avsetningene etter
Solvens II-regelverket. Dette omfatter for eksempel kontraktens grense. Finanstilsynet har
Medlemskap
i Den Norske Aktuarforening
selv
etterlyst dokumentasjon
fra selskapene over beregningsmetodikk for Solvens IIavsetningene, og det er sannsynlig at det kan være betydelig variasjon i
Vi har gleden av å fortelle
at duselskapene.
på vårt medlemsmøte 23.10.97 ble innvotert som medlem av
beregningsmetodikken
mellom
vår forening, og vi ønsker deg hjertelig velkommen.
Med bakgrunn i dette støtter ikke DNA forslaget om at skattemessig fradrag skal benytte
Vedlagt følger:
avsetninger
beregnet etter Solvens II-regelverket. Skattemessig fradrag burde derimot benytte
samme forslag til regler for avsetninger som i regnskapet.
Vedtektene m.m.
Medlemsfortegnelse
Den Norske Aktuarforenings 75-års beretning
Alternative modeller
Den Norske Aktuarforenings pin.
Aktuarforeningen støtter departementets intensjon om å lage et enkelt, etterprøvbart
Møteinnkallelsen
finnes på
side 4 i medlemsbladet.
Neste
er vårt
tradisjonelle
regelverk.
En ytterligere
forenkling
kunne oppnås ved
å gimedlemsmøte
fradrag for enhver
kapital
som
julemøte
som avholdes
27.eksisterende
november kl.og19.00
i Vitenskapsakademiet,
Drammensveien
stilles
til sikkerhet
for å den
dekke
fremtidige
krav fra forsikringstagerne.
78. Som regel
dette vårt mest besøkte
og det
gjelder å være
tidlig ute
med
Samfunnet
og er
forsikringstagerne
er tjent medlemsmøte,
med sterkest mulig
kapitaliserte
selskaper,
mens
påmeldingen.ikke
. Dethar
hadde
hyggelig
å treffes
dette imøtet.
aksjonærene
noenvært
interesse
av binde
merpå
kapital
selskapene enn nødvendig. Sterkt
kapitaliserte selskaper reduserer både risikoen for insolvens og sikrer at selskapene har evne
Forvilje
"arkivformål"
berpå
vinye
degområder
fylle ut vedlagte
skjema med
personlige
opplysninger
selv om
og
til å ta risiko
(klimaendringer,
terrorisme,
fornybar
energi etc.).
Dette
du harforoppgitt
noe av detskattemessige
i medlemssøknaden.
taler
å gi selskapene
insentiver til å bygge kapital over kapitalkravene.
DNA anbefaler subsidiært at inntektsføringen av sikkerhetsavsetningen gjøres gradvis. Dette
Medf.eks.
vennlig
hilsen
kan
gjøres
ved at avsetningene pr. 31.12.2015 inntektsføres lineært over f.eks. 10 år.
for Den
Norske
For
å sikre
effektAktuarforening
i kapitalmodellene til kredittratingbyråene bør overgangsregelen utarbeides
på en slik måte at den ikke utløser balanseføring av utsatt skatt.
Kari Halvorsen
Holter
Med
vennlig hilsen
sekretær
Den
Norske Aktuarforening
Magne Nilsen
Otto
Rendedal
Formann
Collettsgate 67
0456 Oslo
Lysaker,
06.alle
november
Den Norske Aktuarforening (DNA) er en frittstående, uavhengig profesjonsforening som
er åpen for
som har aktuarutdannelse eller tilsvarende kvalifikasjoner. Foreningens formål er å fremme utøvelsen av aktuarfaget og medlemmenes
1997
felles interesser. De aller fleste aktuarer som arbeider med forsikringsfaglige spørsmål, er medlemmer av foreningen.
___________________________________________________________
Maridalsveien 91, 0461 Oslo
www.aktfor.no
post@aktfor.no
Bank: 7023 30 54877
Medlemskap i Den Norske Aktuarforening
Vi har gleden av å fortelle at du på vårt medlemsmøte 23.10.97 ble innvotert som medlem av